ಷೇರು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ತೊಡಗಿಸಿಕೊಳ್ಳುವ ಪ್ರತಿಯೊಬ್ಬ ಟ್ರೇಡರ್ನ ಕನಸು ಒಂದೇ ಆಗಿರುತ್ತದೆ — ಯಾವುದೇ ನಷ್ಟವಿಲ್ಲದೆ ನಿರಂತರವಾಗಿ ಲಾಭ ತಂದುಕೊಡುವ ಒಂದು "ಅದ್ಭುತ ಅಥವಾ ಪರಿಪೂರ್ಣ" ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ ತಂತ್ರವನ್ನು ಕಂಡುಹಿಡಿಯುವುದು. ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ಇತಿಹಾಸ, ಬ್ಲಾಗ್ಗಳು ಹಾಗೂ ತಜ್ಞರ ಮಾತುಗಳನ್ನು ಕೇಳಿದರೆ ಆಲ್ಗಾರಿದಮಿಕ್ ಸಿಸ್ಟಮ್ಸ್, ಮೊಮೆಂಟಮ್ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್, ಸ್ಕಾಲ್ಪಿಂಗ್ ಅಥವಾ ಡೇ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ ಅತ್ಯಂತ ಸುಲಭವಾಗಿ ಯಶಸ್ಸು ತರಬಲ್ಲ ಮಾರ್ಗಗಳಂತೆ ಕಾಣಿಸುತ್ತವೆ. ಕೇಳಲು ಇದು ತುಂಬಾ ಸರಳ ಮತ್ತು ಆಕರ್ಷಕವಾಗಿದ್ದರೂ, ವಾಸ್ತವ ಮಾತ್ರ ತೀರಾ ಭಿನ್ನವಾಗಿದೆ. ಷೇರು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ಯಶಸ್ಸಿಗೆ ಯಾವುದೇ ಶಾರ್ಟ್ಕಟ್ ಅಥವಾ ಮಂತ್ರದಂಡವಿಲ್ಲ.
ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಯಶಸ್ಸು ಎನ್ನುವುದು ನಿಖರವಾದ ಪ್ರವೇಶ ಬಿಂದುಗಳನ್ನು (Perfect Entries) ಹುಡುಕುವುದರಲ್ಲಿ ಇಲ್ಲ; ಬದಲಿಗೆ ಗಣಿತದ ಶಿಸ್ತು, ಕಟ್ಟುನಿಟ್ಟಾದ ರಿಸ್ಕ್ ಮ್ಯಾನೇಜ್ಮೆಂಟ್ ಮತ್ತು ಮಾನಸಿಕ ಹತೋಟಿಯನ್ನು ಬೆಳೆಸಿಕೊಳ್ಳುವುದರಲ್ಲಿ ಅಡಗಿದೆ.
1. ಶೇಕಡಾ 90ರಷ್ಟು ಗೆಲುವಿನ ದರ (Win Rate) ನಿಜಕ್ಕೂ ಯಶಸ್ಸು ತರುತ್ತದೆಯೇ?
ಹೊಸಬರಲ್ಲಿರುವ ಅತ್ಯಂತ ದೊಡ್ಡ ತಪ್ಪು ಕಲ್ಪನೆಯೆಂದರೆ, ಹೆಚ್ಚಿನ ಗೆಲುವಿನ ದರ ಇದ್ದರೆ ಮಾತ್ರ ಅಧಿಕ ಲಾಭ ಗಳಿಸಲು ಸಾಧ್ಯ ಎನ್ನುವುದು. ಆರಂಭಿಕರು ಶೇ. 80 ಅಥವಾ ಶೇ. 90ರಷ್ಟು ಯಶಸ್ಸಿನ ಪ್ರಮಾಣ ಹೊಂದಿರುವ ತಂತ್ರಗಳಿಗಾಗಿ ಹುಡುಕಾಡುತ್ತಾರೆ. ಆದರೆ, ಇಂತಹ ವ್ಯವಸ್ಥೆಗಳಲ್ಲಿ ಒಂದು ಪ್ರಮುಖ ಲೋಪವಿರುತ್ತದೆ: ಇವು ವಿಫಲವಾದಾಗ ಉಂಟಾಗುವ ನಷ್ಟದ ಪ್ರಮಾಣ ಅತ್ಯಂತ ದೊಡ್ಡದಾಗಿರುತ್ತದೆ. ಶೇ. 90ರಷ್ಟು ಬಾರಿ ಸಣ್ಣ ಲಾಭ ತಂದುಕೊಡುವ ವ್ಯವಸ್ಥೆಯು, ಉಳಿದ ಶೇ. 10ರಷ್ಟು ವಿಫಲತೆಯ ಅವಧಿಯಲ್ಲಿ ಇಡೀ ಖಾತೆಯನ್ನೇ ಧೂಳಿಪಟ ಮಾಡುವಷ್ಟು ದೊಡ್ಡ ನಷ್ಟವನ್ನು ಉಂಟುಮಾಡಬಹುದು.
ಇದಕ್ಕೆ ವ್ಯತಿರಿಕ್ತವಾಗಿ, ವಿಶ್ವದ ಅತ್ಯಂತ ಯಶಸ್ವಿ ಹೆಡ್ಜ್ ಫಂಡ್ಗಳು ಮತ್ತು ಟ್ರೆಂಡ್ ಫಾಲೋವರ್ಸ್ ಕೇವಲ ಶೇ. 30 ರಿಂದ ಶೇ. 50 ರಷ್ಟು ಮಾತ್ರ ಗೆಲುವಿನ ದರವನ್ನು ಹೊಂದಿರುತ್ತಾರೆ. ಆದರೂ ಅವರು ಅಗಾಧವಾದ ಸಂಪತ್ತು ಸೃಷ್ಟಿಸುತ್ತಾರೆ. ಏಕೆಂದರೆ, ಅವರು ಗೆದ್ದಾಗ ಪಡೆಯುವ ಲಾಭದ ಪ್ರಮಾಣವು ಸೋತಾಗ ಕಳೆದುಕೊಳ್ಳುವ ನಷ್ಟಕ್ಕಿಂತ ಹಲವು ಪಟ್ಟು ಹೆಚ್ಚಿರುತ್ತದೆ.
2. ಅಪಾಯ ಮತ್ತು ಪ್ರತಿಫಲದ ಅನುಪಾತ (Risk-to-Reward Ratio)
ನಿಮ್ಮ ಅರ್ಧಕ್ಕಿಂತ ಹೆಚ್ಚು ಟ್ರೇಡ್ಗಳು ವಿಫಲವಾದರೂ ಸಹ ನೀವು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ಲಾಭದಾಯಕವಾಗಿ ಉಳಿಯಬಹುದು. ಅದು ಹೇಗೆ ಎಂಬುದನ್ನು ಕೆಳಗಿನ ಕೋಷ್ಟಕದಲ್ಲಿ ಸುಲಭವಾಗಿ ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳಬಹುದು
ಈ ಗಣಿತವೇ ಸ್ಪಷ್ಟಪಡಿಸುವಂತೆ, ಕೇವಲ ಗೆಲುವಿನ ಸಂಖ್ಯೆ ಮುಖ್ಯವಲ್ಲ; ಗೆದ್ದಾಗ ಎಷ್ಟು ದೊಡ್ಡ ಲಾಭ ಗಳಿಸುತ್ತೀರಿ ಮತ್ತು ಸೋತಾಗ ಎಷ್ಟು ಸಣ್ಣ ಮೊತ್ತಕ್ಕೆ ಹೊರಬರುತ್ತೀರಿ ಎಂಬುದು ಮುಖ್ಯ.
3. ರಿಸ್ಕ್ ಮ್ಯಾನೇಜ್ಮೆಂಟ್: ಅಸಲಿ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ ಸ್ಟ್ರಾಟಜಿ
ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ವಿಶ್ಲೇಷಣೆಯು ನಮಗೆ ಅವಕಾಶಗಳನ್ನು ಮಾತ್ರ ಗುರುತಿಸಿಕೊಡುತ್ತದೆ. ಆದರೆ, ನಮಗೆ ದೀರ್ಘಕಾಲದವರೆಗೆ ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ಜೀವಂತವಾಗಿರಲು ಸಹಾಯ ಮಾಡುವುದೇ ರಿಸ್ಕ್ ಮ್ಯಾನೇಜ್ಮೆಂಟ್.
- ಶೇಕಡಾ 1 ರ ನಿಯಮ (1% Rule): ವೃತ್ತಿಪರರು ಯಾವುದೇ ಒಂದು ಟ್ರೇಡ್ನಲ್ಲಿ ತಮ್ಮ ಒಟ್ಟು ಬಂಡವಾಳದ ಶೇ. 1 ಕ್ಕಿಂತ ಹೆಚ್ಚು ಅಪಾಯವನ್ನು ಎದುರಿಸುವುದಿಲ್ಲ. ಇದರಿಂದಾಗಿ ಸತತ ನಷ್ಟಗಳು ಎದುರಾದರೂ ಮಾನಸಿಕ ಸ್ಥಿರತೆ ಕದಡುವುದಿಲ್ಲ.
- ಸ್ಟಾಪ್-ಲಾಸ್ ಆರ್ಡರ್ ಅಳವಡಿಕೆ: ಸ್ಟಾಪ್-ಲಾಸ್ ಇಲ್ಲದೆ ಎಂದಿಗೂ ಟ್ರೇಡ್ ಮಾಡಬಾರದು. ಬೆಲೆಯು ಹತೋಟಿ ಮೀರಿದ ನಷ್ಟಕ್ಕೆ ಕಾರಣವಾಗುವ ಮುನ್ನವೇ ಇದು ನಿಮ್ಮನ್ನು ಸುರಕ್ಷಿತವಾಗಿ ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಿಂದ ಹೊರಹಾಕುತ್ತದೆ.
- ಬಂಡವಾಳದ ಸಂರಕ್ಷಣೆ (Capital Preservation): ಗಳಿಸಿದ ಲಾಭವನ್ನು ಕಾಯ್ದುಕೊಳ್ಳುವುದು ಹೊಸ ಲಾಭ ಗಳಿಸುವುದಷ್ಟೇ ಮುಖ್ಯ. ಕೆಲವು ಬುದ್ಧಿವಂತ ಟ್ರೇಡರ್ಗಳು ತಮ್ಮ ಬಂಡವಾಳವು ದ್ವಿಗುಣಗೊಂಡ ತಕ್ಷಣ ಅಸಲು ಹಣವನ್ನು ಹಿಂಪಡೆದು, ಕೇವಲ ಗಳಿಸಿದ ಲಾಭದ ಹಣದಿಂದ ಮಾತ್ರ ಮುಂದಿನ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ ಮಾಡುತ್ತಾರೆ.
4. ಪ್ರಮುಖ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ ಶೈಲಿಗಳು
ವಿವಿಧ ವ್ಯಕ್ತಿತ್ವ, ಸಮಯದ ಲಭ್ಯತೆ ಮತ್ತು ಅಪಾಯ ಎದುರಿಸುವ ಸಾಮರ್ಥ್ಯಕ್ಕೆ ತಕ್ಕಂತೆ ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ವಿವಿಧ ಶೈಲಿಗಳಿವೆ:
ಎ. ಆಲ್ಗಾರಿದಮಿಕ್ ಮತ್ತು ಕ್ವಾಂಟಿಟೇಟಿವ್ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ (Algorithmic Trading)
ಇಂದಿನ ಆಧುನಿಕ ಯುಗದಲ್ಲಿ ಈ ವ್ಯವಸ್ಥೆ ಹೆಚ್ಚು ಪ್ರಚಲಿತದಲ್ಲಿದೆ. ಇಲ್ಲಿ ಕಂಪ್ಯೂಟರ್ ಪ್ರೋಗ್ರಾಂಗಳು ಮತ್ತು ಗಣಿತದ ಮಾದರಿಗಳ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ವ್ಯವಹಾರಗಳು ಸ್ವಯಂಚಾಲಿತವಾಗಿ ನಡೆಯುತ್ತವೆ. ಇದು ಮಾನವ ಸಹಜ ಭಾವನೆಗಳಾದ ಭಯ ಮತ್ತು ಹಪಾಹಪಿತನವನ್ನು ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ ಪ್ರಕ್ರಿಯೆಯಿಂದ ಸಂಪೂರ್ಣವಾಗಿ ದೂರವಿಡುತ್ತದೆ.
ಬಿ. ಸ್ವಿಂಗ್ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ (Swing Trading)
ಕೆಲವು ದಿನಗಳು ಅಥವಾ ವಾರಗಳ ಕಾಲ ಷೇರುಗಳನ್ನು ಕಾಯ್ದಿಟ್ಟುಕೊಂಡು ಮಾರಾಟ ಮಾಡುವ ತಂತ್ರವಿದು. ದಿನವಿಡೀ ಕಂಪ್ಯೂಟರ್ ಪರದೆಯ ಮುಂದೆ ಕುಳಿತುಕೊಳ್ಳಲು ಸಾಧ್ಯವಾಗದವರಿಗೆ ಇದು ಅತ್ಯುತ್ತಮ. ಇದು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ದೊಡ್ಡ ಟ್ರೆಂಡ್ಗಳನ್ನು ಬಳಸಿಕೊಂಡು ಉತ್ತಮ ರಿಸ್ಕ್-ರಿವಾರ್ಡ್ ನೀಡುತ್ತದೆ.
ಸಿ. ಡೇ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ ಮತ್ತು ಸ್ಕಾಲ್ಪಿಂಗ್ (Day Trading & Scalping)
ಒಂದೇ ದಿನದಲ್ಲಿ ಶೇರುಗಳನ್ನು ಖರೀದಿಸಿ ಮಾರಾಟ ಮಾಡುವುದಕ್ಕೆ ಡೇ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ ಎನ್ನಲಾಗುತ್ತದೆ. ಇದರಲ್ಲಿ ಅತ್ಯಂತ ವೇಗವಾಗಿ ನಿರ್ಧಾರಗಳನ್ನು ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳಬೇಕಾಗುತ್ತದೆ ಮತ್ತು ತೀವ್ರವಾದ ಶಿಸ್ತು ಅಗತ್ಯವಿರುತ್ತದೆ. ಇಲ್ಲಿ ಅಪಾಯದ ಪ್ರಮಾಣ ಅತಿ ಹೆಚ್ಚಾಗಿರುತ್ತದೆ.
ಡಿ. ಮೊಮೆಂಟಮ್ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ (Momentum Trading)
ಅತಿ ವೇಗವಾಗಿ ಮೇಲೇರುತ್ತಿರುವ ಅಥವಾ ಕೆಳಗೆ ಬೀಳುತ್ತಿರುವ ಶೇರುಗಳ ಹರಿವಿನೊಂದಿಗೆ ಸಾಗಿ ಲಾಭ ಮಾಡಿಕೊಳ್ಳುವ ತಂತ್ರವಿದು. ಆದರೆ, ಈ ಟ್ರೆಂಡ್ಗಳು ಕ್ಷಣಾರ್ಧದಲ್ಲಿ ರಿವರ್ಸ್ ಆಗಬಹುದಾದ್ದರಿಂದ ಕಟ್ಟುನಿಟ್ಟಾದ ಎಕ್ಸಿಟ್ ಪ್ಲಾನ್ ಅಗತ್ಯವಿರುತ್ತದೆ.
5. ಸೈಕಾಲಜಿ: ಮನಸ್ಸಿನ ನಿಯಂತ್ರಣವೇ ಜಯದ ಹಾದಿ
ನೀವು ಎಷ್ಟೇ ಅತ್ಯುತ್ತಮ ತಂತ್ರಜ್ಞಾನ ಅಥವಾ ತಂತ್ರವನ್ನು ಬಳಸಿದರೂ, ನಿಮ್ಮ ಮನಸ್ಸಿನ ಮೇಲಿನ ನಿಯಂತ್ರಣ ತಪ್ಪಿದರೆ ಸೋಲು ಕಾಯಂ. ಅತಿಯಾದ ಆತ್ಮವಿಶ್ವಾಸ, ಶೀಘ್ರವಾಗಿ ಶ್ರೀಮಂತರಾಗಬೇಕೆಂಬ ಹಪಾಹಪಿತನ ಮತ್ತು ನಷ್ಟದ ಭಯದಿಂದಾಗಿ ಜನರು ತಮ್ಮದೇ ನಿಯಮಗಳನ್ನು ಮೀರಿ ತಪ್ಪು ನಿರ್ಧಾರಗಳನ್ನು ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳುತ್ತಾರೆ. ಪ್ರತಿಯೊಬ್ಬ ಯಶಸ್ವಿ ಟ್ರೇಡರ್ ದಿನಚರಿಯನ್ನು ಬರೆಯುವ (Trading Journal) ಅಭ್ಯಾಸ ಇಟ್ಟುಕೊಂಡಿರುತ್ತಾರೆ. ಇದು ಅವರ ಹಳೆಯ ತಪ್ಪುಗಳನ್ನು ಪುನರಾವರ್ತಿಸದಂತೆ ಎಚ್ಚರಿಸುತ್ತದೆ.
ಯಾವುದೇ ಒಂದೇ ಒಂದು ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ ತಂತ್ರವು ನಿಮಗೆ ನಿರಂತರವಾಗಿ ಭಾರಿ ಲಾಭವನ್ನು ತಂದುಕೊಡಲಾರದು. ಆಲ್ಗಾರಿದಮಿಕ್ ಸಿಸ್ಟಮ್, ಸ್ವಿಂಗ್ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ ಅಥವಾ ಡೇ ಟ್ರೇಡಿಂಗ್ ಇವೆಲ್ಲವೂ ಕೇವಲ ದಾರಿಗಳಷ್ಟೇ. ಆದರೆ ಯಶಸ್ಸಿನ ನಿಜವಾದ ರಹಸ್ಯ ಅಡಗಿರುವುದು ನಿಮ್ಮ ಪೊಸಿಷನ್ ಸೈಜಿಂಗ್ ನಿಯಂತ್ರಣ, ಶಿಸ್ತಿನ ಸ್ಟಾಪ್-ಲಾಸ್ ನಿರ್ವಹಣೆ, ಉತ್ತಮ ರಿಸ್ಕ್-ಟು-ರಿವಾರ್ಡ್ ಅನುಪಾತ ಮತ್ತು ಭಾವನಾತ್ಮಕ ಬುದ್ಧಿವಂತಿಕೆಯಲ್ಲಿ ಮಾತ್ರ. ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ನಿರಂತರ ಸಂಪತ್ತು ಗಳಿಸುವುದು ಎಂದರೆ ಎಲ್ಲಾ ಟ್ರೇಡ್ಗಳಲ್ಲೂ ಗೆಲ್ಲುವುದಲ್ಲ, ಬದಲಿಗೆ ಪ್ರತಿ ಟ್ರೇಡ್ ಅನ್ನು ಬುದ್ಧಿವಂತಿಕೆಯಿಂದ ನಿರ್ವಹಿಸುವುದಾಗಿದೆ.
Comments
Please to leave a comment on this article.